ETF de Bitcoin na B3 ou cripto direto: qual paga menos imposto?

Dá para ter exposição a cripto de dois jeitos: comprando o ativo direto ou investindo em um ETF na B3. A conta de imposto, e a de trabalho, é bem diferente entre os dois. Vale entender antes de escolher.

Comprar cripto direto

Na compra direta em corretora nacional, você tem a isenção de R$ 35 mil por mês nas vendas. Acima disso, o ganho é tributado de 15% a 22,5%. No exterior, aplica-se a Lei 14.754, com 15%.

O custo dessa liberdade é o controle: é você quem cuida da declaração mensal (IN 1.888, agora DeCripto) quando passa do limite, do cálculo do ganho de capital, do custo médio e da guarda dos extratos. Mais autonomia, mais obrigação.

ETF de cripto na B3

Um ETF de cripto é renda variável negociada na bolsa. O ganho na venda das cotas é tributado em 15% nas operações comuns e 20% no day trade, com recolhimento por DARF até o último dia útil do mês seguinte.

Atenção a um ponto que engana: o ETF não tem a isenção de R$ 20 mil por mês que existe para ações, e também não tem a isenção de R$ 35 mil da cripto comprada direto. Qualquer lucro na venda das cotas é tributado, independentemente do valor.

Em troca, a compliance é muito mais simples: a corretora fornece os informes, não há DeCripto nem controle de carteira, e você não guarda chave privada de nada.

E no exterior

Comprar cripto ou fundos lá fora entra na regra da Lei 14.754: tributação de 15% ao ano sobre os rendimentos e ganhos, com sua própria ficha na declaração.

Qual compensa para você

Não existe resposta única. Quem movimenta pouco e cabe na isenção mensal tende a pagar menos comprando cripto direto, usando o R$ 35 mil. Quem prioriza simplicidade e não quer lidar com a DeCripto costuma preferir o ETF, aceitando pagar 15% sem isenção. Depende do seu volume, da sua frequência e do seu perfil. Vale lembrar que cada produto (ETF, fundo ou BDR) tem uma estrutura própria, então confirme a tributação do produto específico antes de investir.

Leia também

• Isencao de R$ 35 mil em cripto: quando voce nao paga
• Imposto no day trade de cripto
• Imposto sobre cripto no Brasil: guia completo

Precisa de ajuda com o seu caso?

Cada situação tem um detalhe que muda o imposto. Se você quer declarar certo e pagar só o que deve, fale com a Contadora Cripto. Declarar não é pagar imposto, é medir o risco antes que ele meça você.

Conteúdo educativo. Não substitui uma análise individual do seu caso.